Volatilité et valeur temps


Rédigé par Turbos-Bourse.com, le Dimanche 24 Juin 2012 à 19:25


Contrairement aux options et aux warrants, la volatilité et la valeur temps ont un impact négligeable sur le prix des Turbos. C’est là un avantage évident pour les opérateurs qui se limitent aux stratégies simples d’anticipations haussières ou baissières et qui n’ont donc pas à s’en soucier. L’impact de la volatilité ne devient sensible que dans le cas de figure où le prix du sous-jacent est proche de la barrière désactivante. Dans cette hypothèse, une hausse de la volatilité du sous-jacent fait baisser le prix du Turbo car la probabilité de désactivation du Turbo augmente. À l’inverse une baisse de la volatilité du sous-jacent, toute chose égale par ailleurs, réduit le risque de désactivation et augmente donc le prix du Turbo.



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